market risk
Bafin beziffert Kreditrisiken auf 816 Milliarden Euro
Tuesday, April 28th, 2009Landesbanken: 355 Milliarden Euro Davon 180 Milliarden toxische Papiere, 175 Milliarden Euro derzeit nicht handelbare Papiere. Allein für die HSH Nordbank setzt die Bafin rund 100 Milliarden Euro an – etwa 13 Milliarden Euro davon sollen Giftpapiere sein. Nach Informationen der “SZ” sind bei der Landesbank Baden-Württemberg 92 Milliarden in der Bilanz, bei der Westdeutschen [...]
Die Ratingagentur Moody’s will in den nächsten Wochen die Ratings Tausender Wertpapiere drastisch herabstufen.
Tuesday, April 28th, 2009Wie aus diversen Ankündigungen von Moody?s hervorgeht, sind weltweit Wertpapiere von mehr als 270 Mrd. Dollar betroffen. Das würde die Banken dazu zwingen, ihre Bestände mit erheblich mehr Eigenkapital zu unterlegen. Außerdem könnten die Banken zu weiteren Abschreibungen gezwungen werden. Der Vorstand einer großen Bank sagte am Wochenende, wenn das durchkomme, sei dies eine “komplette [...]
Abschreibungen ausgewählter Banken in US-Dollar
Wednesday, January 23rd, 2008A List of Mortgage Closures, Mergers and Layoffs
Monday, January 21st, 2008http://www.thetruthaboutmortgage.com/a-list-of-recent-mortgage-closures-mergers-and-layoffs/
UBS Wealth Management Research: Studie «UBS global outlook» 2008
Wednesday, December 12th, 2007Bei volatilen Finanzmärkten und schwächerem Wirtschaftswachstum dürften sich Aktien 2008 überdurchschnittlich gut entwickeln Im Zuge nachlassender Konjunktursorgen dürften sich die Aktienmärkte im Jahr 2008 überdurchschnittlich gut entwickeln. Das grösste Potenzial haben dabei Large-Cap-Titel aus den Industrieländern. Der Anstieg der Inflationserwartungen und die Verschlechterung der fundamentalen Lage an den Kreditmärkten werden es den Anleihenmärkten im Jahr [...]
Principles for Modeling Incremental Default Risk in the Trading Book
Tuesday, November 20th, 2007Principles for Modeling Incremental Default Risk in the Trading Book Autor : Martin Neumann Firma : brokerbase Switzerland
Market Risk – DJ Hedge Fund Strategy Benchmarks, September 2007
Friday, November 16th, 2007Vier von sechs Strategien haben im Septmber Gewinn gemacht, fünf von sechs Hedge Fond Strategien sind für dieses Jahr im positiven Bereich.
Credit Risk – Corporate Treasurers in Flight to Quality
Friday, November 16th, 2007Key actions taken by many corporate Treasurers include: Eliminating asset back commercial paper Eliminating money fund investments that include asset backed obligations Shortening investment maturities
Asian Banks Seek Right Strategies and Decision Tools For Today’s Credit Boom
Friday, November 16th, 2007http://www.seekingalpha.de/2007/11/15/asian-banks-seek-right-strategies-and-decision-tools-for-today%e2%80%99s-credit-boom/
Federal Open Market Committee Statement
Thursday, November 1st, 2007The Federal Open Market Committee decided yesterday to lower its target for the federal funds rate 25 basis points to 4-1/2 percent. The Federal Open Market Committee decided yesterday to lower its target for the federal funds rate 25 basis points to 4-1/2 percent.
Fed cuts by quarter-point, says that may be enough
Thursday, November 1st, 2007Statement suggests policy-makers don’t want to give out more medicine The Federal Reserve gave the economy its second anti-recession shot in six weeks on Wednesday, cutting short-term interest rates by a quarter-point, but signaled that it wants to hold off doling out any more medicine. The reduction in the federal funds rate to 4.50% is [...]
Merrill Lynch (NYSE: MER) yesterday announced the development of a new U.S. Pension Index series designed to track the performance of U.S. pension liabilities.
Wednesday, September 19th, 2007Merrill Lynch (NYSE: MER) yesterday announced the development of a new U.S. Pension Index series designed to track the performance of U.S. pension liabilities. The indices are compiled based on sample projected pension plan liabilities, provided by Mercer, for a “typical” young, mature, retired and average U.S. pension plan. “The new U.S. Pension Indices are [...]
What is a Central Bank To Do When the Markets Lose Balance?
Monday, September 10th, 2007So, what should the central banks do? It all depends on whether they wish to create a small recession to help the economy correct some of the past mistakes or wish to delay the crisis. We have seen examples of both. When the Federal Reserve increased rates to burst the Internet Bubble, or even in [...]
The Lessons Learned From Market Turmoil
Monday, September 10th, 2007IMF Managing Director Rodrigo de Rato said. Advanced economies should find ways to enable investors to better assess risk Emerging markets should consider response if capital inflows dry up Financial market turbulence will reduce global growth Policymakers in both advanced and emerging market countries should learn some lessons from the recent turbulence in global financial [...]
Subprime-Krise erreicht die HSH Nordbank
Thursday, August 23rd, 2007Die US-Hypothekenkrise wirkt sich auch auf die HSH Nordbank aus. Das Geldhaus ist mit 1,8 Mrd. Euro im kriselnden Markt für zweitklassige Kredite investiert. Das Management beschwichtigt allerdings.
Die Probleme amerikanischer Hausbesitzer erschüttern die Weltwirtschaft. Eine Übersicht, wie die Krise sich fortpflanzen kann.
Thursday, August 16th, 2007Wo immer in der Weltwirtschaft derzeit Probleme auftauchen – Auslöser ist im Zweifel der amerikanische Immobilienmarkt. In Deutschland müssen Staat und Kreditwirtschaft die IKB Deutsche Industriebank vor dem Bankrott retten. In Frankreich nimmt der Versicherer Axa eigenes Geld, um die Anleger zweier angeschlagener Fonds herauszukaufen. In den USA verlieren Investoren des Hedgefonds Sowood binnen Wochen [...]
Das Weltfinanzsystem erlebt seine größte Belastungsprobe seit Jahrzehnten. Kann die Wirtschaft die Kreditkrise überwinden?
Thursday, August 16th, 2007Ausgerechnet Goldman Sachs. Die mächtigste Investmentbank der Welt. Ihre Manager klangen am Montag kleinlaut. Sie mussten zwei Milliarden Dollar lockermachen, um einen hochspekulativen Hedgefonds ihres Hauses vor dem Absturz zu bewahren. Für den gleichen Zweck sammelten sie zusätzlich eine Milliarde bei anderen Investoren ein.
ABS – welche deutschen Fonds sind betroffen ?
Friday, August 10th, 2007Axa Der Finanzkonzern Axa gibt keine Anteile an seinem 740 Mio. Euro schweren Axa IM US Libor Plus Strategy mehr aus. Der Rentenfonds hatte durch die Subprime-Krise Verluste erlitten. Zurückgegebene Anteile nimmt Axa auf die eigene Bilanz, um Notverkäufe der Vermögenswerte zu vermeiden
Hypothekenkrise erreicht Geldmarkt
Thursday, August 9th, 2007Die Europäische Zentralbank (EZB) hat einen Schnelltender zur Verfügung gestellt, um am Geldmarkt ausreichende Liquidität sicherzustellen. Zuvor hatte sie erklärt, es gebe Verwerfungen. Die Märkte sind alarmiert.
Kapitalmarktvorstand verlässt Aareal Bank
Thursday, August 9th, 2007ste Frankfurt – Christof Schörnig, für die Refinanzierung der Aareal Bank zuständiges Vorstandsmitglied, hat den
BVI-Chef verteidigt Fondsschließungen – Optimismus für ABS-Anlageprodukte
Thursday, August 9th, 2007Mansfeld: Branche könnte aus Krise gestärkt hervorgehen – Nachdenken über neue Spielregeln
Chinas Wirtschaft am Überhitzen
Thursday, August 9th, 2007China sieht zunehmende Anzeichen für eine Überhitzung der boomenden Wirtschaft. Die Notenbank kündigte in ihrem Quartalsbericht an, die Geldpolitik weiter moderat zu straffen, um die galoppierende Inflation abzubremsen.
Joseph Stiglitz: Amerikas Tag der Abrechnung
Wednesday, August 8th, 2007Diese Geldpolitik funktionierte, aber auf grundsätzlich andere Art als gewöhnlich. Üblicherweise motivieren niedrige Zinssätze Firmen, mehr Geld zu borgen, um zu investieren. Der höheren Verschuldung stehen dann mehr Produktionsmittel gegenüber.
Market Risk – What’s Driving the Future of Real Estate?
Wednesday, August 1st, 2007The rapidly-escalating commercial mortgage-backed securities and collateralized debt obligations markets
Verkannte Hedge-Funds
Wednesday, July 11th, 2007Deutsche-Bank-Vorstand Bänziger betont stabilisierende Rolle
June 2007 Performance Review of the DJ Hedge Fund Strategy Benchmarks
Tuesday, July 10th, 2007June 2007 Performance Review of the DJ Hedge Fund Strategy Benchmarks
Market Risk – Global Risk Outlook Update
Monday, July 9th, 2007World: Expect 3.3% world GDP growth in 2007 and 2008 (4% 2006) with 2% in 2007 and 2.2% i
Juni 2007 – US Wirtschaftsdaten verarbeitendes Gewerbe
Wednesday, July 4th, 2007US Wirtschaftsdaten verarbeitendes Gewerbe
CDF’s – Market Risk – April Credit Derivatives Report
Friday, May 4th, 2007CDF’s – Market Risk – April Credit Derivatives Report
Glossar – Expected Shortfall
Thursday, May 3rd, 2007Der Expected Shortfall (ES) wird auch als Conditional Value at Risk bezeichnet
EZB hält wie erwartet Zinsniveau stabil
Thursday, April 12th, 2007market risk – Credit default swap
Thursday, April 5th, 2007market risk – Credit default swap march 2007 List of the most active trading CDs in the US
market risk – Credit default swap
Thursday, April 5th, 2007market risk – Credit default swap List of the most active trading CDs in the US